银河证券-大数据系列（3）新闻事件收益分析-211213

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核心观点:盘中事件影响更大：对于交易时间正面新闻事件，其收益均值为正比例更高一些，而且当天收益要大于非交易时间正面新闻事件。

对于正面新闻事件，当天盘中的事件影响相比盘前的事件影响会更大一些。

交易时间负面新闻事件，其收益均值为负公司比例更高一些；整体收益均值也是交易时间段事件影响更大。

事件响应程度高的胜率更大。

事件响应最低组对后续行情影响较小，特别是负面新闻事件无论是盘前还是盘中，随着事件响应程度的不断提高，胜率也在单调递增，盘中正面新闻事件也类似。

在高响应组，事件影响随着时间呈现出一定的衰减性。

事件情绪和市场响应结合提高胜率。

对于正面新闻，按照当天市场方向策略“Pchg”的胜率要高于单纯做多，而“NewsSame”（市场方向与新闻情绪一致）策略胜率更高，反之对于负面新闻亦如此。