华泰证券-量化投资周报： 中证1000增强连续9个月跑赢基准-221211

《华泰证券-量化投资周报： 中证1000增强连续9个月跑赢基准-221211（13页）.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《华泰证券-量化投资周报： 中证1000增强连续9个月跑赢基准-221211（13页）.pdf（13页精品完整版）》请在悟空智库报告文库上搜索。

　　2022年4月至12月，中证1000增强连续9个月跑赢基准
　　2022年4月至12月，中证1000增强连续9个月跑赢基准。截至2022年12月9日，中证1000增强组合相对中证1000上周超额收益为1.07%，今年以来超额收益为17.03%。模型2018年初回测以来相对中证1000年化超额收益率为17.56%，年化跟踪误差为7.82%，信息比率为2.25，超额收益最大回撤为9.08%，超额收益Calmar比率为1.93。
　　GAT+residual模型上周超额收益0.53%，今年以来超额收益14.40%
　　截至2022年12月9日，GAT+residual模型上周相对中证500超额收益为0.53%，今年以来超额收益为14.40%。模型2011年初回测以来年化超额收益率为15.94%，年化跟踪误差为5.97%，信息比率为2.67，超额收益最大回撤为7.91%，超额收益Calmar比率为2.02。
　　文本FADT组合上周绝对收益-1.25%，今年相对中证500超额22.91%
　　截至2022年12月9日，文本FADT组合上周绝对收益-1.25%，今年以来绝对收益7.22%，相对中证500超额收益22.91%。组合自2009年初回测以来年化收益率42.44%，年化超额收益率32.94%，夏普比率1.44。
　　文本PEAD组合上周绝对收益-2.08%，今年相对中证500超额13.20%
　　截至2022年12月9日，文本PEAD组合上周绝对收益-2.08%，今年以来绝对收益为-3.91%，相对中证500超额收益13.20%。组合自2009年初回测以来年化收益率37.14%，相对中证500超额年化收益率27.58%，组合夏普比率1.39。ccc
　　今年以来公募沪深300指数增强基金平均超额收益为3.58%
　　截至2022年12月9日，公募沪深300指数增强基金上周平均超额收益为-0.39%，最近一个月平均超额收益为-1.22%，今年以来平均超额收益为3.58%。公募中证500指数增强基金上周平均超额收益为-0.14%，最近一个月平均超额收益为-0.96%，今年以来平均超额收益为3.25%。公募中证1000指数增强基金上周平均超额收益为0.07%，最近一个月平均超额收益为-0.83%，今年以来平均超额收益为8.69%。
　　风险提示：通过人工智能模型构建选股策略是历史经验的总结，存在失效的可能。人工智能模型可解释程度较低，使用须谨慎。本报告对基金历史数据进行梳理总结，不构成任何投资建议