机械行业周报:异质结跨入转换效率26%时代,重点关注光伏设备、半导体设备

（以下内容从中银证券《机械行业周报:异质结跨入转换效率26%时代,重点关注光伏设备、半导体设备》研报附件原文摘录）
　　本周观点 光伏设备：HJT可量产技术转换效率突破26%，晶科拟新扩30GW单晶硅棒。近日，经德国哈梅林太阳能研究所(ISFH)认证，迈为股份联合澳大利亚金属化技术公司SunDrive利用可量产工艺在全尺寸(M6尺寸，274.3cm2)单晶异质结电池上转换效率达到26.07%，进一步验证了异质结电池量产效率在未来跨越26%大关的可行性。风电巨头明阳智能2月18日在互动平台表示，公司异质结光伏电池项目设备采购已经完成，目前已经在江苏省盐城市开始建设，异质结组件项目目前已经在河南省信阳市开始建设；目前一切进展顺利，预计22年内投产。异质结凭借其在良率、成本、效率上的优势，受到各个电池片厂商的高度关注，截至目前，国内HJT项目的产能规划超过130GW。建议关注在HJT上布局领先、技术占优的核心设备厂商。推荐迈为股份，建议关注奥特维、高测股份等。 半导体设备：万业企业的国产离子注入机放量，迈为股份的激光开槽设备获龙头客户认可。据万业企业披露公告，经公司初步核算，2021年集成电路板块业务实现营收超2亿元，同比增幅超800%，2022年至今新增集成电路设备订单超6.80亿元，表明公司的离子注入机及其他集成电路业务正处于放量阶段。精测电子拟不高于75元/股价格回购1-2亿元股票，且上海精积微获3亿元增资完成工商变更登记手续。据中国国际招标网最新数据，盛美上海中标上海新昇12英寸硅片产线的1台清洗设备，中标深圳先进电子材料国际创新研究院晶圆级电镀系统1台Ultra ECP ap，单价1923万元/台。根据迈为股份2021年年报，迈为股份与半导体芯片封装制造企业长电科技、三安光电就半导体晶圆激光开槽设备先后签订了供货协议，并与其他五家企业签订了试用订单。目前，公司自主研发的激光开槽设备已交付长电科技，在客户端实现了稳定可靠的量产佳绩。推荐盛美上海、精测电子、中微公司、北方华创、芯源微、华峰测控、万业企业、长川科技、晶盛机电、神工股份、新莱应材、江丰电子。 风电设备：四川、青海发布“十四五”能源发展规划，未来海上风电发展速度或远超预期。近日，四川省和青海省分别发布了《四川省“十四五”能源发展规划》和《关于青海省“十四五”能源发展规划的通知》，其中四川省明确到2025年风电装机量达到1000万千瓦，相比2020年新增月600万千瓦，青海省规划2025年风电装机达到1650万千瓦，相比2020年新增807万千瓦。截止2022年3月1日，全国各沿海地区海上风电规划及支持政策陆续出台，其中广东、山东、浙江、海南、江苏、广西等地区已初步明确其海上风电发展目标。据北极星风力发电网不完全统计，“十四五”期间，全国海上风电规划总装机量超100GW，伴随着海上风机价格不断下探及施工成本低逐步降低，预计海上风电在“十四五”阶段将迎来爆发式增长。推荐恒润股份，建议关注海力风电、东方电缆。 锂电设备：新能源车销量继续保持高速增长，建议关注设备厂商订单交付情况。据中汽协统计，2022年2月全国新能源车销量33.4万台，同比增长184.3%，渗透率达到19.26%。据起点锂电大数据统计，1月以来包括宁德时代、中创新航、蜂巢能源、SKI、欣旺达、远景动力等企业多个项目开工，总投资超870亿元，预计将新增产能超200GWh，此外还有中创新航、比亚迪、楚能新能源、春兰等多个项目落地签约，动力电池新一轮扩产大战已然开启。在电池厂商产能陆续落地的大背景下，建议重点关注锂电设备厂商订单交付情况。推荐先导智能、杭可科技、先惠技术。 推荐组合：盛美上海、精测电子、中微公司、北方华创、芯源微、华峰测控、万业企业、长川科技、恒润股份、迈为股份、先导智能、杭可科技、先惠技术、东威科技、中联重科、三一重工、恒立液压、神工股份、江丰电子、晶盛机电、新莱应材； 建议关注标的：浙江鼎力、建设机械、柳工、海力风电、东方电缆、奥特维 风险提示：疫情影响超预期；政策不达预期；半导体设备国产化进程放缓、美国进一步向中国禁售关键半导体设备。 半导体设备 费城半导体指数3月18日为3432.3，近期相比高点有所回落，但仍处于高位，彰显半导体产业的高景气度；2021年12月，北美半导体销售额39.17亿美元，同比增加46.1%。 据国内主流 12 英寸产线的半导体工艺设备招投标数据统计，在 12 类主要半导体设备中，国产化程度最高的去胶设备国产化率为超过80%，CMP、清洗、热处理、刻蚀、PVD 等设备的国产化率接近或超过 20%。镀铜、CVD、量测、离子注入、光刻、涂胶显影等设备的国产化程度仍处于较低水平。 风电设备 风电装机方面，2021年全国新增风电装机47.57GW，同比下降33.63%，其中海上风电异军突起新增装机16.90GW，累计装机规模达到26.38GW。 风电发电量方面，根据国家统计局，2022年1-2月全国风电发电量942.1亿千瓦时，同比增长3.02% ，占全国发电量的比例为7.17%。 从风机招标价格来看，抢装潮结束后，风机价格持续走低，以3MW机型为例，2021年9月份月度公开招标价格平均2410元/KW，较20年同期下降25.8%，同样4MW机型较上年同期降价26.46%，平均价格为2326元/KW。 从全国范围的风机公开招标量来看，截止2021年三季度，由于风机价格下降，下游运营投资收益率凸显，招标量相比2020年出现了大幅增长，第三季度招标量达到10.4GW，同比2020年增长65.08%；2021年前三季度风机公开招标量达41.9GW，相比2020年同期增长115%。 锂电设备 新能源汽车销量：据中汽协统计，2022年2月全国新能源车销量33.4万台，同比增长184.3%，渗透率达到19.26%；2022年全年累计销量76.5万辆，增长154.7%，渗透率达到17.9%。 动力电池装机量：2022年2月国内动力电池装机量13.7GWh，同比增长145.1%，环比下降15.5%，保持快速增长。按动力电池厂商来看，2月宁德时代（6.57GWh）、比亚迪（2.90GWh）和中创新航（1.15GWh）的装车量排名前三。 国内动力电池企业扩产加速：为了应对下游需求的持续增加，电池厂商纷纷宣布扩产计划。根据公开信息不完全统计，国内主流厂商至2025年产能有望超过1TWh，其中CATL规划产能超700GWh，比亚迪规划产能超180GWh，蜂巢能源规划产能达到600GW。 光伏设备 国内需求：据中电联统计，2021年12月光伏新增装机容量20.10GW，同比下降9.87%，全年累计光伏新增装机54.93GW，国内光伏需求持续旺盛。 多家公司布局HJT，产能规划超过130GW。2020年开始出现GW级布局，2021年开启第一轮HJT产线热。布局异质结的企业中，以新进入者居多，经过公开信息的不完全统计，产能规划超过130GW。 工程机械 根据中国工程机械工业协会统计数据，2月纳入统计的26家主机制造企业共计销售挖掘机24,483台，同比下降13.5%；其中国内17,052台，同比下降30.5%；出口7,431台，同比增长97.7%。2022年1-2月，共销售挖掘机40,090台，同比下降16.3%；其中国内25,330台，同比下降37.6%；出口14,760台，同比增长101%。

点此查看微信公众号原文全部内容>>

大部分微信公众号研报本站已有pdf详细完整版：https://www.wkzk.com/report/（可搜索研报标题关键词或机构名称查询原报告）