基金投资ABC:“知己知彼”才能“长相守”

（以下内容从海通证券《基金投资ABC:“知己知彼”才能“长相守”》研报附件原文摘录）
　　经过20多年的发展，我国公募基金行业迎来了高质量发展的新时代。随着居民财富的不断积累，理财需求日益增强，基金投资群体迅猛增长。为了帮助投资者系统掌握基金投资基础知识，树立长期投资、价值投资和理性投资的基本理念，上交所投教将联合相关基金公司持续推出《基金投资ABC》，我们一起来了解一下吧！ 坚持长期持有，是普通投资者做基金投资的正确姿势。但在投资前，需要做到“知己”与“知彼”。 知已，就是要清楚钱的使用期限、对收益有一个合理的预期，以及了解自己的个性和偏好，这些内容决定了你要投资于哪一类基金产品、投资多长时间、选择什么样的基金经理。以钱的使用期限来举例，1年内要用的钱是绝对不能用来做高风险投资的；3年以上的闲钱可以投资股票型基金和偏股混合型基金。 知彼，就是要了解基金的种类、基金的投资策略、基金经理的投资理念和风格。 俗话说，适合自己的才是最好的，投资也是一样，千万不能片面追求高收益。如下图所示，随着投资组合中股票占比的提高，风险与收益会一起增加。偏股混合型基金投资于股票的比例一般在60%以上，2013年-2020年的历史数据显示，60%股+40%债的组合，最大亏损超过30%。如果在亏损时着急用钱，或者承受不了心理压力，是无法继续坚持长期投资的，最终只能赔钱卖出。 目前，为了帮助投资者“知己知彼”，各类基金购买渠道都会要求投资者进行风险测评，请一定认真对待。 注：数据来源：易方达投资者教育基地，Wind，计算区间为2013年1月4日至2020年12月31日，日度再平衡；股债组合中，股票采用中证全指全收益指数（H00985.CSI），债券采用中债新综合财富指数（CBA00101.CS）；指数过往表现不预示未来。基金有风险，投资需谨慎。 来源：上交所投教

点此查看微信公众号原文全部内容>>

大部分微信公众号研报本站已有pdf详细完整版：https://www.wkzk.com/report/（可搜索研报标题关键词或机构名称查询原报告）