小市值 点“量”大梦想

（以下内容从平安证券《小市值 点“量”大梦想》研报附件原文摘录）
　　今年以来，中证1000指数涨幅超越了大部分主流宽基指数，而这一小盘风格代表指数也愈发受到投资者更多关注。 注：数据取自wind，时间区间2023/1/1-2023/3/28。不预示指数未来表现，不构成任何投资建议，不作为投资收益的保证。 易方达中证1000指数量化增强型基金，正在公开发售，这款量化增强赋能的指数增强型基金有何特点？ 小市值 大未来 作为基金标的指数的中证1000呈现小市值、成份分散、高增长、高波动、高弹性等特点。 小市值代表 中证1000指数选取中证800指数样本以外的规模偏小且流动性好的1000只证券作为指数样本，与沪深300和中证500等指数形成互补。市值平均数约120亿、中位数110亿，可谓是小盘风格代表。 数据取自wind，截至2023/2/28。仅作为指数特点描述，不预示基金未来表现， 不作为投资收益保证，亦不作为投资建议。 成份股分散 中证1000指数单一行业最高占比约13%；前10大权重股合计占比约4%，前20大权重股合计占比约7%。行业分布相对均匀，成份股数量较多、分散程度较高，有利于分散非系统性风险。 注：数据取自中证指数有限公司、wind，截至2023/2/28。以上仅为对标的指数当前成份股、所属行业分布的客观介绍，不预示基金未来表现，不构成任何投资建议，不作为投资收益的保证。请投资者关注指数化投资的风险，指数公司后续可能对指数编制方案进行调整。 专精特新云集 中证1000指数成份股中专精特新企业数量达到184家，占比超越其他主流宽基指数。中证1000指数中“专精特新”含量丰富，有望更好分享专精特新企业成长红利。 注：数据取自wind，截至2023/3/10。以上仅为对中证1000成份股中专精特新企业数量的客观展示，不预示基金未来表现，不构成任何投资建议，不作为投资收益的保证。 高增长、高弹性、高波动 中证1000指数自基日以来累计收益率达595.56%，年化收益率约11%、年化波动率约32%、风险收益比为0.35，呈现高风险高收益、高弹性高波动的特征。 注：数据取自wind，时间区间2004/12/31-2023/2/28。以上仅作为指数自基日以来表现的客观展示，指数发布时间较短，可回溯历史数据的时间也较短，无法代表过往完整的业绩表现，也不预示其未来走势，不作为投资收益的保证，请投资者关注指数波动的风险。 量化增强赋能 量化策略，简单来讲是利用计算机编程等在海量客观数据中找寻指标，通过数学建模刻画这些指标与资产未来表现关系，并据此决定各标的买卖交易的投资策略。 一般来说，量化策略严格遵守投资纪律，能够帮助克服人性贪婪恐惧等弱点。 本基金将通过量化手段选择基本面较为优质公司，并兼顾短期定价错误机会，同时注重风险控制，力争为投资者带来良好投资体验。 双将联袂 专业专注 本基金拟由黄健生先生与殷明先生联袂管理。 计算机硕士、应用力学硕士、工商管理硕士。 现任易方达基金量化投资决策委员会委员。 曾任美国Sun Microsystems资深软件工程师，美国GMN Capital/伦敦GSA Capital量化投资研究员，美国巴克莱全球投资者（Barclays Global Investors）量化研究员。 具有超12年投研经验，其中超9年投资经验，专注量化投资研究。 工程硕士。现任易方达基金量化投资部总经理助理、量化投资决策委员会委员。 曾任国泰君安证券股份有限公司研究所研究员，国盛证券有限责任公司研究所金融工程分析师。 深度研究驱动 团队支持赋能 易方达基金作为国内率先自主研发指数与量化投资管理平台的基金管理公司之一，历经10多年持续投入研发和平稳运营，将量化研究、组合管理、交易指令管理、绩效分析、实时风控等功能在平台集成，大幅提升量化投资运营效率，助力基金经理的决策研判，为产品的投资管理保驾护航。 易方达基金具有21年公募基金管理经验，信守深度研究为基础的价值发现，追求长期超额回报，执着于在长跑中胜出。 注：三大奖项颁奖机构：中国证券报（金牛基金管理公司）、上海证券报（金基金·TOP公司）、证券时报（十大明星基金公司）。基金管理人过往获奖情况不预示本基金未来表现，不作为投资收益收益保证，亦不作为投资建议。 ？ + + 小市值点“量”大梦想 易方达中证1000 指数量化增强 A类017094 C类017095 正在公开发售 点击查看 ↓↓ 基金有风险，投资需谨慎，详阅基金法律文件。本基金募集规模上限40亿元，当认购申请金额超过40亿元，基金管理人将采取末日比例确认的方式进行规模控制，详阅基金发售公告。请投资者关注本基金（1）与指数化投资相关的特定风险（包括标的指数波动的风险、标的指数回报与股票市场平均回报偏离的风险、基金投资组合回报与标的指数回报偏离的风险、成份股停牌的风险、跟踪误差控制未达约定目标的风险、标的指数值计算出错的风险、标的指数变更的风险、标的指数编制方案带来的风险、指数编制机构停止服务的风险等）；（2）采用量化增强策略进行投资管理可能引致的特定风险（包括量化增强策略的风险、数据错误风险、模型风险）；（3）通过港股通机制投资于香港证券市场股票的风险；（4）投资范围包括股指期货、国债期货、股票期权等金融衍生品以及科创板股票、北交所股票、存托凭证、资产支持证券等特殊品种而面临的其他额外风险；（5）参与转融通证券出借业务的风险等特有风险，在全面了解基金产品的风险收益特征、运作特点及销售机构适当性意见的基础上，审慎作出投资决策。 【风险提示】投资有风险，入市需谨慎 【免责声明】本资料为公开数据汇总整理的结果，可能存在不准确性，仅供参考。本资料不构成对任何人的投资建议，亦非作为出售或购买证券或其它标的的邀请。平安证券不对因使用本资料而导致的损失承担任何责任。 点击「阅读原文」，7*24小时在线开户！

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