西部证券-电新行业周报：新增风光不再纳入能源消费总量，动力电池装机稳步增长-221120

《西部证券-电新行业周报：新增风光不再纳入能源消费总量，动力电池装机稳步增长-221120（14页）.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《西部证券-电新行业周报：新增风光不再纳入能源消费总量，动力电池装机稳步增长-221120（14页）.pdf（14页精品完整版）》请在悟空智库报告文库上搜索。

　　新增风光不再纳入能源消费总量，财政部提前下达补贴。国家发展改革委、国家统计局、国家能源局联合通知要求准确界定新增可再生能源电力消费量范围，不纳入能源消费总量的可再生能源，现阶段主要包括风电、太阳能发电、水电、生物质发电、地热能发电等可再生能源。11月14日，财政部提前下达2023年光伏风电等补贴47.1亿元，其中光伏预算约25.8亿元、风电预算约20.5亿元、生物质发电8,425万元。推荐主产业链中的TCL中环(002129.SZ)、天合光能(688599.SH)、通威股份(600438.SH)、协鑫科技(3800.HK)；辅材中的阳光电源（300274.SZ）、福斯特（603806.SH），建议关注赛伍技术(603212.SH）、通灵股份（301168.SZ）、宇邦新材（301266.SZ）、海优新材(688680.SH)；设备推荐迈为股份(300751.SZ)、帝尔激光(300776.SZ)、奥特维(688516.SH)。同时推荐受益产业链降价的芯能科技(603105.SH)。
　　10月国内动力电池装机量同比高增。根据GGII数据，国内10月动力电池新增装机量21.1GWh，同环比+61.9%/-20.7%，其中宁德时代（含时代一汽、时代广汽、时代上汽，下同）装机量9.96GWh，同环比+45%/-27%，市占率达47%，22年1-10月累计装机量达96.40GWh，同比+99%，市占率达50%；比亚迪10月装机量6.21GWh，同环比+121%/-2%，市占率达29%，22年1-10月累计装机量达47.44GWh，同比+198%，市占率达25%；中创新航10月装机量1.03GWh，同环比+60%/-21%，市占率5%，22年1-10月累计装机量达6.46GWh，同比+84%，市占率6%；国轩高科10月装机量1.02GWh，同环比+60%/-18%，市占率5%，22年1-10月累计装机量4.81GWh，同比+99%，市占率达5%；亿纬锂能10月装机量0.69GWh，同环比+241%/+54%，市占率3%,22年1-10月装机量2.35GWh，同比+52%，市占率1%。推荐亿纬锂能(300014.SZ)、华宝新能(301327.SZ)、天赐材料(002709.SZ)、德方纳米(300769.SZ)、鹏辉能源(300438.SZ)、恩捷股份(002812.SZ)、科达利(002850.SZ)、中一科技(301150.SZ)。
　　多国加入全球海上风电联盟，看好国内海风产业链企业未来发展。比利时等九个国家在联合国气候峰会上表示加入全球海上风电联盟(GOWA)，为实现控制全球变暖目标，全球海风2030年装机量需不少于380GW，2050年需不少于2000GW。在海外海风需求快速扩张，而产能方面受供给制约的背景下，未来国内具备出口能力及资质的海风产业链企业有望迎来增长。推荐东方电缆（603606.SH）、中天科技（600522.SH）、五洲新春（603667.SH）、明阳智能（601615.SH）、天顺风能（002531.SZ）等。
　　风险提示：政策风险、市场竞争加剧等风险、供应链短缺风险等