华安证券-国瓷材料-300285-高瓴/松柏战投落地，种植牙迎国货之光-210526

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事件描述5月25日，公司公告“关于全资子公司引入战略投资者并签署相关协议”，宣布全资子公司深圳爱尔创科技有限公司与高瓴/松柏正式签署了《关于深圳爱尔创科技有限公司之投资协议》，并与松柏签署了《关于深圳爱尔创科技有限公司之投资协议》。

同时爱尔创业务板块也发生调整，口腔材料业务归属深圳爱尔创科技，结构陶瓷相关业务归属深圳爱尔创新材料。

高瓴/松柏战略投资落地将助力公司齿科业务快速发展2020年6月，公司首次公告了高瓴资本及松柏投资与国瓷材料的战略合作事宜，高瓴/松柏基于对国瓷材料及子公司爱尔创公司价值的高度认可，将以定增及战略投资的方式与国瓷材料及子公司爱尔创展开合作。

2020年9月，战略合作事宜进行了方案变更，根据方案，高瓴资本/松柏投资将直接以5亿元增资爱尔创并拟出资2亿元受让国瓷材料所持有的部分爱尔创股权。

2021年5月，战略合作正式落地，方案共分为四部分。

公司以自有资金投资3000万元设立全资子公司深圳爱尔创新材料有限公司，并在内部将全资孙公司沈阳爱尔创和辽宁爱尔创划转为深圳爱尔创新材料。

本次划转完成后，爱尔创业务板块主体进行相应调整，口腔材料业务归属深圳爱尔创科技，结构陶瓷相关业务归属深圳爱尔创新材料。

国瓷材料、深圳青云和东营铭朝拟以其各自持有的深圳爱尔创数字口腔全部股权，向深圳爱尔创科技增资1.5亿元，增资后，国瓷材料、深圳青云、东营铭朝持有深圳爱尔创科技的股权比例分别为97.80%、1.10%、1.10%，数字口腔权益整合完成；国瓷/爱尔创与高瓴德v/松柏投资签署了《关于深圳爱尔创科技有限公司之投资协议》,国瓷材料拟以合计2亿元的对价向高瓴德v/松柏投资转让深圳爱尔创科技8.89%的股权，高瓴德v/松柏投资享有随售权、出售选择权、购股权等权利；国瓷与松柏签署《关于总额不超过人民币伍亿元定期贷款之贷款协议》及附属的《股权质押合同》，约定松柏提供5亿元借款，用于爱尔创集团（由主营光通讯业务的深圳爱尔创新材料有限公司及主营氧化锆陶瓷的深圳爱尔创科技有限公司组成）业务发展，国瓷材料则将其持有的深圳爱尔创科技16.56%的股权质押给松柏。

借款期限为提款日起3年，年利率为8%（单利）。