中信期货-金融工程周报：跟踪周报：反转加剧，动量类因子占优-230213

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（以下内容从中信期货《金融工程周报：跟踪周报：反转加剧，动量类因子占优》研报附件原文摘录）
　　报告要点 　　本文回顾了财务因子、Barra风格量价因子和101算法因子体系最近一周的单因子表现，同时也跟踪了行业轮动组合的周度表现。上周财务因子多为反向预测因子，选能力最佳基本每收益同比增长率EPS（%）呈现反向选能力。量价体系，反转风格重新占据主流，动量类因子呈现最明显的反向选能力。此外，其他风格均有较为明显的负向暴露，可适当基于风格的快速转换配置反转风格，整体仍保持均衡，不宜过高暴露敞口。最近一周的单因子表现(全行业)：上周三大体系基本每收益同比增长率EPS（%）、long_term_relative_strength(长相对强度)、alpha009(反转类)表现最好。 　　单因子在时间序列上的表现：上周A市场整体震荡上涨，一级行业上涨与下跌行业基本一致。上周量价体系，所有因子均呈现为负向风格，整体RankIC有一定的下行趋；财务体系，财务因子RankIC整体暂无明显趋。长上仍可增配较佳财务类因子。 　　一级行业的单因子表现：上周传媒涨幅最大，行业内总资产周转率、monthly_share_turnover(月换手率)、alpha009(反转类)表现最好；有色金属跌幅最大，行业内净资产净利率TTM、size_lncap(市值规模)、alpha028(反转类)表现最好。