浙商证券-金融工程深度：金股数据库及金股组合增强策略-二--221212

文本预览：

《浙商证券-金融工程深度：金股数据库及金股组合增强策略-二--221212（20页）.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《浙商证券-金融工程深度：金股数据库及金股组合增强策略-二--221212（20页）.pdf（20页精品完整版）》请在悟空智库报告文库上搜索。

（以下内容从浙商证券《金融工程深度：金股数据库及金股组合增强策略（二）》研报附件原文摘录）
　　金股数据库2.0版本，以更全面视角刻画分析师推荐金股的走势特征。在2.0版本数据库基础上，开发金股组合增强策略，新策略相对于1.0版本各有优劣。 　　纯胜率角度金股数据库存在局限性 　　金股数据库1.0刻画推荐的角度有限，仅包含统计期推荐绝对收益成功率和产生超额成功率两个角度。纯胜率优选分析师推荐与景气度指标优选存在一定同源特征。 　　从赔率、推荐行为等角度拓展1.0金股信息数据库 　　针对1.0版数据库的局限性，引入行业间可比的公平推荐成功率，推荐标的赔率等。 　　分析师推荐评分因子合成 　　在数据库2.0版本基础上，尝试IC动量挖掘、OLS回归、遗传规划和神经网络模型，用以提取数据库字段中包含的有效信息，并合成分析师推荐因子。经实证，IC动量挖掘策略获取收益的能力相较原始策略有所提升。 　　风险提示 　　本文结果基于历史数据建模推算，未来实际情况的不确定性与模型推测结果存在偏差，不作为投资参考建议。