中信期货-跟踪周报：因子轮转，策略再赢-220704

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最近一周的单因子表现(全行业)：上周三大体系中销售净利率、monthly_share_turnover(月还手率)、alpha053(反转类)表现最好。

单因子在时间序列上的表现：上周市场小幅上涨，整体维持乐观情绪。

中信一级行业指数中，绝大多数行业指数取得正收益。

上周数量价体系内多数因子RankIC呈现负向走势；财务因子RankIC大多为正向趋势，提示短期内市场轮动仍然较快，长期上仍可增配较佳财务类因子。

中信一级行业的单因子表现：上周电力及公用事业涨幅最大，行业内总资产周转率、size_lncap(市值规模)、alpha053(反转类)表现最好；汽车跌幅最大，行业内净资产净利率TTM、relative_strength(年相对强度)、alpha023(反转类)表现最好。

行业轮动周度跟踪：本段跟踪了基于专题报告《行业轮动专题系列七：基于中信二级行业的量化配置策略》、《行业轮动专题系列五：基于量化多因子的行业配置策略之三：机器学习算法下的行业轮动》和《行业轮动专题系列四：基于量化多因子的行业配置策略之二：风险控制进阶、动量加速度和因子参数的秘密》中的策略。

上周多数策略再次跑赢基准，今年以来最高累计超额12.47%，组合样本外表现依然优秀。